Дополняя ответ #2, я хочу ответить на второй вопрос. Тут все достаточно просто: 1. Берешь нструмент 'Овальное выделение' и выделяешь нужную область.
2. Щелчок правой кнопкой мыши и далее 'Трансформировать выделенную область'.
3. Далее крутишь - вертишь выделенную область для ее совмещения с колесом. Чтобы повернуть ее так, как повернуто колесо, нужно использовать 'Искажение', а в более сложных случаях, когда нужно выделить неравномерную область тебе поможет 'Деформация', хотя тут она, явно, не нужна.
4. У выделенной области размыть края нельзя, зато можно размыть края у рисунка, используя инструмент 'Размытие' или 'Фильтр > Размытие ...' (здесь выбираешь вид размытия). Я сделал размытие так: выделил сам диск, далее 'Трансформировать выделенную область'. После этого изменил масштаб области, применил инверсию и размыл все вокруг. В результате размылась только выделенная область рисунка.
Вот пример того, что получилось, сделанный на скорую руку:
Надеюсь, я ответил на твой вопрос.
-------------------------------------------------------
Из всех способов размытия без использования одноименного инструмента я знаю только 'Фильтр > Размытие ...'